Cum se calculează cota de piață

Analistii de afaceri cauta in mod constant modalitati de a depasi performanta pietei. Ca rezultat, au fost create zeci de metode pentru a evalua afacerile, iar noi strategii se dezvoltă la orizont. Adesea, acest lucru trimite unele măsuri uitate, care sunt tradiționale, dar încă pot oferi informații esențiale despre puterea unei companii. Unul dintre aceste instrumente reprezintă cota de piață, și imaginarea modului în care puteți calcula acest lucru vă poate ajuta să determinați performanța unei afaceri. Atunci când este aplicată corect, această metodă poate furniza informații valoroase despre perspectivele viitoare ale unei companii.

conținut

Paşi
Partea 1
Partea 2
Partea 3

paşi

Partea 1

Calculați cota de piață

Determinați perioada pe care doriți să o examinați pentru fiecare afacere pe care o analizați. Pentru a vă asigura că faceți o comparație corectă, trebuie să evaluați vânzările într-un anumit interval de timp. Puteți analiza cele care au avut loc peste un sfert, un an sau câțiva ani.

Calculați venitul total al companiei (numit și vânzările totale). Toate societățile cotate la bursă trebuie să emită declarații financiare trimestriale sau anuale, care includ o evidență a tuturor vânzărilor companiei. Aceste documente ar putea include, de asemenea, o explicație detaliată a vânzărilor anumitor tipuri de produse sau servicii în notele de subsol.

În cazul în care compania pe care o analizați vinde o gamă largă de produse și servicii, este posibil să nu fie util să examinați pur și simplu toate sursele de venituri ale companiei prin punerea acestora în același cazan. Căutați informații privind vânzările anumitor tipuri de produse sau servicii.

Căutați vânzări totale pe piață. Aceasta este suma totală a vânzărilor (sau veniturilor) achiziționate pe întreaga piață.

Suma totală a vânzărilor de pe piață poate fi găsită datorită asociațiilor din industrie sau a rapoartelor de cercetare disponibile publicului. Pentru o taxă, organizații precum Grupul NPD furnizează informații specifice despre vânzări într-o varietate de segmente de piață naționale și internaționale.

Alternativ, puteți adăuga vânzările celor mai mari companii de pe piață la un anumit produs sau serviciu. Dacă unele companii domină piața, în timp ce companiile mai mici realizează vânzări nesemnificative (așa cum se întâmplă în aparatele de uz casnic sau în sectorul automobilelor), calculați veniturile totale ale tuturor companiilor pentru a obține suma vânzărilor totale din acest sector.

Împărțiți suma veniturilor totale ale companiei pe care o analizați pentru vânzările totale ale întregii industrii pe piață. Rezultatul acestei diviziuni generează cota specifică de piață a companiei pe care o evaluați. Deci, dacă o companie a colectat 1 milion de euro prin vânzarea unui anumit produs și toate companiile din industrie au colectat o sumă totală de 15 milioane de euro, ar trebui să împărțiți 1 milion cu 15 milioane (1.000.000 / 15.000.000 ) pentru a determina cota de piață a societății specifice.

Unii preferă ca cota de piață să fie reprezentată de un procent, în timp ce alții nu o reduc nici măcar la termenii minimi (lasând totalul la 40 de milioane / 115 milioane, de exemplu). Forma pe care o preferați este irelevantă, important este să înțelegeți ce reprezintă această cifră.

Partea 2

Înțelegerea rolului cotei de piață

Încercați să înțelegeți strategia de piață a unei companii. Toate companiile oferă produse și servicii unice și le vând la prețuri diferite. Scopul lor este de a atrage clienți specifici care să permită companiei să maximizeze profiturile. O cotă mare de piață, care este măsurată în unități vândute sau venituri totale, nu este întotdeauna un semn de rentabilitate ridicată. De exemplu, în 2011, cota de piață a General Motors a fost de 19,4%, de 6 ori mai mare decât cea a BMW, egală cu 2,82%. În aceeași perioadă, GM a înregistrat profit de 9,2 miliarde de euro, în timp ce BMW a raportat profituri de aproximativ 4,9 miliarde de euro. Indiferent dacă este măsurată prin vânzări unitare sau venituri totale, BMW a demonstrat un nivel mai ridicat de rentabilitate decât GM. Profitul pe unitate, nu doar pe cota de piață, este scopul majorității companiilor.

Definiți parametrii de piață. Companiile încearcă să ocupe cea mai mare cotă de piață disponibilă și compatibile cu strategia lor. Revenind din nou la exemplul industriei auto, BMW știe că nu toți cumpărătorii de mașini sunt considerați potențiali clienți. Este un producător de mașini de lux și această piață este formată din mai puțin de 10% din cumpărătorii de mașini. Vânzarea mașinilor de lux reprezintă o mică parte din numărul total de mașini cumpărate anual în Statele Unite (12,7 milioane). BMW a vândut 247.907 de autoturisme în 2011, mai mult decât orice alt producător de lux, inclusiv liniile GM Cadillac și Buick.

Identificați clar segmentul de piață pe care doriți să îl analizați. Poate fi general, deci decizi să te concentrezi pe vânzările totale sau să te limitezi la produse și servicii specifice. Atunci când evaluează vânzările fiecărei companii, trebuie să definiți piața în termeni similari pentru fiecare examen, altfel nu veți face comparații corecte.

Identificați modificările cotei de piață an de an. Puteți compara performanța unei singure companii de-a lungul anilor. Alternativ, puteți compara toate companiile care se încadrează într-un spațiu competitiv. Modificările cotei de piață pot indica faptul că strategia unei companii este eficientă (în cazul creșterii cotei de piață), defectuoasă (în cazul în care cota de piață scade) sau nu este pusă în aplicare în mod eficient. De exemplu, numărul de mașini vândute de BMW și cota de piață relativă au crescut de la anul 2010. Aceasta indică faptul că strategiile de piață și de preț au fost mai eficiente decât concurenții precum Lexus, Mercedes și Acura.

Partea 3

Înțelegerea punctelor tari și a limitelor cotei de piață

Încercați să înțelegeți informațiile pe care cota de piață o poate prezenta unei companii. Cota de piață nu este un instrument complet care vă permite să știți tot ce aveți nevoie. În schimb, este mai mult decât o metodă de a începe o analiză inițială. Dacă îl folosiți ca indicator al valorii companiei, trebuie să înțelegeți atât punctele forte cât și limitele acestui instrument.

Cota de piață este un instrument valoros pentru compararea a două sau mai multe companii similare concurente pe o piață. Deși nu este exact un parametru care să ateste popularitatea unei afaceri, ea demonstrează gradul în care un produs al companiei bate cealaltă (sau nu face comparație).
Ca rezultat, cota de piață poate indica probabilitatea creșterii unei companii. Dacă o companie a declarat o creștere a cotei de piață pentru mai multe trimestre consecutive, ea a înțeles în mod clar cum să producă sau să vândă un produs deosebit de dezirabile. Companiile care au o cotă de piață mai mică pot suferi din cauza situației exact opuse.

Înțelegeți limitele indicatorului de cotă de piață. După cum sa menționat anterior, cota de piață este un instrument limitat care vă poate ajuta să dezvoltați o percepție inițială a unei companii. Luat singur, înseamnă puțin.

Venitul total, care este singurul factor utilizat pentru determinarea cotei de piață, oferă puține informații despre viabilitatea unei companii. Dacă o companie are o cotă de piață mai mare, dar obține un profit mult mai mic (profitul este calculat prin scăderea costului total al producției din venituri) decât alta, cota de piață devine un indicator semnificativ mai puțin semnificativ decât succesul acesteia. actual sau viitor.

Cota de piață ar putea indica mai multe informații pe piață decât pe compania pe care o analizați. Unele piețe au fost dominate în mod constant de o singură companie sau de un grup restrâns de companii, iar în decursul multor ani au fost impuse câteva modificări perceptibile. Puterea unui monopol înrădăcinat poate fi aproape imposibil de rupt pentru alte companii, astfel că o examinare a cotei de piață va dovedi acest fapt. Cu toate acestea, întreprinderile mici ar putea în continuare să-și construiască o nișă, iar profitabilitatea ridicată va fi în continuare posibilă.

Luați în considerare strategia de investiții în funcție de cota de piață. Gradul în care o companie este lider de piață sau se străduiește să-și facă drumul ar trebui să aibă un impact asupra percepției dvs.

Este posibil să nu merită să investiți în companii care nu au înregistrat o creștere a cotei de piață de ani de zile.

Companiile cu o cotă de piață în creștere trebuie să păstreze o privire. Cu excepția cazului în care acestea sunt gestionate prost și neprofitabile (chiar și aceste informații pot fi determinate prin examinarea tuturor documentelor financiare publice ale unei societăți cotate la bursă), este probabil ca valoarea companiei să crească.

Companiile cu o cotă de piață în scădere pot fi în dificultate. Nu este singurul factor care trebuie luat în considerare pentru ao determina, dar dacă societatea are, de asemenea, profituri în scădere sau nu prezintă oferte iminente de noi produse sau servicii, ar trebui evitată.

Distribuiți pe rețelele sociale:

înrudit